青海春天2019年财务风险分析详细报告

85.9
114
0
24,072.04
96.26 12,265.32
44.54 8,485.7
0
44,031.92
-0.06 44,057.66
10.58 39,842.23
0ห้องสมุดไป่ตู้
2,184.79
-94.89 42,768.22
-16.92 51,477.48
0
项目名称
应付账款 预收款项 应付职工薪酬 应付股利 应交税费 其他应付款
项目名称
应收股利 应收账款 其他应收款 预付款项 存货 其他流动资产
经营性资产增减变化表
2019年
2018年
2017年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
102.62 421.91
19.66
0
0
0
20,132.98
33.83 15,044.18
42.02 10,593.3
0
0
-100 211.92
青海春天2019年风险分析详细报告
一、负债规模测算 1.短期资金需求 该企业经营活动的短期资金需求为89,177.07万元，2019年已经取得 的银行短期借款为0万元。 2.长期资金需求 该企业长期投融资活动不存在资金缺口，并且可以提供122,496.67万 元的营运资本。 3.总资金需求 该企业资金富裕，富裕33,319.59万元，维持目前经营活动正常运转不 需要从银行借款。 4.短期负债规模 根据企业当前的财务状况和盈利能力计算，企业有能力偿还的短期贷 款规模为33,789.54万元，在持续经营一年之后，如果盈利能力不发生大的 变化，企业有能力偿还的短期借款规模是34,370.32万元，实际已经取得的 短期贷款金额为0万元。 5.长期负债规模 按照企业当前的财务状况、盈利能力和发展速度，企业有能力在2年内 偿还的贷款总规模为34,951.1万元，企业有能力在3年之内偿还的贷款总规 模为35,531.87万元，在5年之内偿还的贷款总规模为36,693.43万元，当 前实际的长短期借款合计为42.97万元。 二、资金链监控 1.会不会发生资金链断裂 从当前盈利水平和财务状况来看，该企业在短期内不会出现支付资金 缺口，企业经营业务亏损，经营活动资金占用较多但已被长期资金来源保
如果经营形势恶化,导致存货、应收账款分别上升25%、25%，应付账 款下降25%，则该企业的支付能力将从33,789.54万元下降为17,683.8万 元。
(3).未来经营状况改善 单方面改善：
如果应收账款的平均收款期缩短25%，则该企业可支配资金将会增加 5,033.24万元，支付能力将会从33,789.54万元提高到38,822.78万元。如 果该企业存货减少25%，则该企业可支配资金将会增加11,007.98万元，支 付能力将会从33,789.54万元上升到44,797.52万元。
-34.16
2017年
数值 增长率(%)
212.1
0
1,098.13
0
438.32
0
0
0
763.64
0
1,660.53
0
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4.未来一年会不会出现资金问题 (1).未来保持当前盈利状况 本期营业利润为-1,230.29万元，存货为44,031.92万元，应收账款为 20,132.98万元，其他应收款为0万元，应付账款为258.07万元，货币资金 为27,689.54万元。如果不出现信任危机，则企业继续亏损一年仍然不会出 现资金缺口。 (2).未来经营形势恶化 单方面恶化：
如果应收账款的平均收款期延长25%，则该企业可支配资金将会减少 5,033.24万元，支付能力将会从33,789.54万元下降为28,756.3万元。如果 该企业存货增加25%，则该企业可支配资金将会减少11,007.98万元，支付 能力将会从33,789.54万元下降为22,781.56万元。
多方面恶化：
多方面改善：
如果经营形势好转，存货、应收账款分别下降25%、25%，应付账款 上升25%，则该企业的支付能力将从33,789.54万元提高为49,895.28万元。
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三、偿债能力评价 1.现有短期债务能否偿还（基于流转性） 该企业目前无短期借款。 2.现有长期债务能否偿还（EBIDTA） 3.是否有能力偿还部分债务 该企业目前无短期借款。 4.未来能否还债（全债务偿还的敏感性） (1).注入新资金 该企业短期借款为0万元，非流动负债为469.95万元，资本金为 58,706.07万元。如果出资人增加20%的资本金，则营运资本将会增加 11,741.21万元，企业偿债实力大大增强，并且目前能够实现全部长短期债 务的偿还。 (2).提高盈利水平 该企业的营业利润为-1,230.29万元，如果亏损减少20%，则营运资本 将会增加246.06万元。利润目标实现之后，该企业偿债能力将会大大增强， 能够按期偿还全部长短期债务。 (3).加速资金周转 如果该企业应收账款收回25%，则营运资本会增加5,033.24万元，该 企业能够按期偿还全部长短期债务。 四、综合建议 1.贷款方面 该企业资产周转速度较慢，主营业务亏损，但其账面现金比较充足， 有能力偿还其银行贷款。 2.信用等级 CRD=10
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证。资金链断裂风险等级为2级。
2.是否存在长期性资金缺口
该企业不存在长期性资金缺口，并且长期性融资活动为企业提供 122,966.61万元的营运资金。
3.是否存在经营性资金缺口
该企业经营活动存在资金缺口，资金缺口为89,177.07万元。这部分资 金缺口已被长期性融资活动所满足。其中：应收股利增加82.96万元，应收 账款增加5,088.79万元，其他应收款减少211.92万元，预付款项增加 11,806.72万元，存货减少25.73万元，其他流动资产减少40,583.43万元， 共计减少23,842.62万元。应付账款减少367.29万元，预收款项减少49.59 万元，应付职工薪酬减少146.05万元，应付股利减少188.54万元，应交税 费减少72.6万元，其他应付款减少1,093.28万元，共计减少1,917.36万元。
经营性负债增减变化表
2019年
2018年
数值 增长率(%) 数值 增长率(%)
258.07
-58.73
625.36
194.84
212.03
-18.96
261.62
-76.18
288.62
-33.6 434.67
-0.83
0
-100 188.54
0
377.63
-16.13
450.23
-41.04
0
-100 1,093.28