011金融法 第十一节课

《金融法》课件第一章金融法总论第一节金融一、信用与金融（一）金融1．定义（1）货币的转移，资金的融通。

金融有广义，狭义之分（2）广义的金融，指全社会的货币资金的筹集、分配、融通、使用和管理活动的总和。

（3）狭义的金融，指货币流通和信用分配活动的总和。

货币发行、流通、回笼；存款吸收与支付；贷款的发放与收回；金融行为票据的承兑与贴现；银行同业拆借；金银及外汇的买卖、财产的信托；融资租赁、保险及个人之间的借贷等活动。

金融学和金融法意义上的金融指狭义上的金融。

（参加主体：企业、银行、个人、国家等）2、分类（金融形态）直接金融（1）从资金融通有无中介来：间接金融直接金融：指融资双方当事人即筹资人和投资人直接发生货币资金有偿借贷行为或投资行为，产生的法律上的债权债务关系。

间接金融：指融资双方当事人通过银行等金融机构作为媒介体而发生资金有偿借贷行为，产生的法律上的债权和债务关系。

（2）从金融资产交易的方式看证券融通（证券投资方式交易）信贷融通（借贷方式交易）债务融通（3）从筹资主体的资产形成来源股本融资债务融资：信贷形式取得，筹资者必须承担还本付息的责任；股本融资：以证券形式进行，投资者自己承担融资风险。

（二）信用1．定义（经济学和金融学上的）信用：是指不同所有者之间以一定的财物或货币为客体，以偿还本金及支付利息为条件而实现的一种价值运动形式。

2．职能（1）资金分配；（2）提供和创造货币的职能。

3．信用形式与信用体系（1）以信用主体为标准，（公用信用、私人信用）（2）以信用的对象为标准（对物信用、对人信用）；（3）以信用的用途为标准（生产信用、消费信用）；（4）以信用的时间长短为标准（长期信用、中期信用、短期信用）市场经济条件下，信用形式不断发展，并出现多样化和相互结合的趋势。

各国的信用形式主要有：产业信用、银行信用、国家信用、消费信用、借贷信用、信托信用、民间信用、国际信用。

所有这些信用构成了统一的信用体系。

第一章中国人民银行法律制度第一节中国人民银行法概述一、中国人民银行是中国的中央银行，成立于1948年12月1日，原华北银行、北海银行、西北农民银行合并的基础上于石家庄建立的。

是国家货币政策的制定者、执行者，也是金融市场的监管者。

二、《中国人民银行法》的立法目的1.为了确立中国人民银行的地位和职责。

保证国家货币政策的真确制定和执行。

建立和完善中央银行宏观调控体系。

加强对金融业的监督管理。

三、制定中央银行法的必要性1.使我国货币政策的制定和执行更加法律化、制度化;有利于保持我国货币币值的稳定;使金融市场的监管更加透明和有效。

四、中国人民银行的地位和职责地位，中国人民银行是中央银行，是国务院领导下的一个主管金融工作的部级政府机关，其全部开支于财政，其从事公开市场业务的收入全部上缴国库。

职责，依法制定和执行货币政策;发行货币，管理货币流通;依法审批和监督金融机构;依法监管金融市场;发布有关金融监管和业务的命令和规章;持有、管理和经营国家的外汇储备和黄金储备，经理国库;维护支付，清算系统的正常运行;负责金融业的统计、调查、分析和预测工作;以及中国人民银行还需完成的国务院规定的其他职责。

五、货币政策目标1.货币政策的目标，保持货币币值的稳定，并以此促进经济增长。

(稳定货币币值是基础，发展经济是在稳定币值的基础上进行的)货币政策目标的作用(1)对货币政策目标的表述引入了法律的准确性，从而使银行运用货币政策的工具时有明确的方向;(2)使检验中国人民银行的工作有了法律的标准;(3)从法律的角度否定了通货膨胀的货币政策，开始从双重目标制向单一目标制过渡。

第二节中国人民银行的组织机构一、行长的产生与职责1.产生，行长由国务院总理提名，人大(或人大常委会)决定，国家主席任免。

副行长由国务院总理任免。

每届任期5年，可以连任。

职责，召集主持行务工作会议，讨论决定中国银行的重大问题;负责中国人民银行的全面工作，签署中国人民银行上报国务院的重要文件，签发给各分支机构的文件和指示;根据国务院有关规定，发布中国人民银行令和重要规章。

第1篇引言第1章为什么研究货币、银行与金融市场1.1复习笔记1.为什么研究金融市场金融市场是指将资金剩余方的资金转移到资金短缺方的市场。

资金供求双方通过金融市场进行资金融通，实现金融资源的有效配置，提高经济效率。

金融市场对个人财富、企业经营、消费者行为以及经济周期等都有直接的影响。

(1)债券市场和利率证券是对发行人未来收入与资产的索取权。

债券是债务证券，它承诺在一个特定的时间段中进行定期支付，债券包括长期债务工具和短期债务工具。

债券市场能够帮助政府和企业筹集所需资金，同时也是决定利率的场所。

利率是借款的成本或为借入资金支付的价格(通常以一定时期内的利息额同本金额的比率来表示)。

利率对整个经济的健康运行有着很大的影响:对于个人来说，利率过高倾向于使其减少消费，增加储蓄;对于企业来说，利率还影响着企业的投资决策，利率的高低决定着企业投资成本的高低。

(2)股票市场普通股(简称为股票)代表持有者对公司的所有权，是对公司收益和资产的索取权。

股票市场是指人们交易股票的市场。

股票市场的价格波动会影响到人们的财富水平，进而对他们的消费意愿产生影响。

股票市场也是影响投资决策的一个重要因素，因为股票价格的高低决定了发行股票所能筹集到的资金数量，从而限制了企业可用于投资的资金。

企业股票的价格高，则他们可以筹集到更多的资金，用于购买更多的生产设施以及装备。

2.为什么研究金融机构和银行银行与其他金融机构是金融市场实现资金由储蓄者向有生产性投资机会的人转移的桥梁，对于经济运行具有十分重要的作用。

(1)金融体系的结构金融体系是由银行与非银行金融机构(保险公司、共同基金等)共同构成的复杂系统。

金融中介是指在金融市场上资金融通过程中，在资金供求者之间起媒介作用的金融机构。

(2)银行与其他金融机构银行是吸收存款、发放贷款的金融机构，包括商业银行、互助储蓄银行等。

金融中介机构中，银行的经济规模最大，但近些年保险公司、财务公司、养老基金、投资银行等其他金融机构的成长速度也很快。

第十一章投资银行和保险公司一、复习建议本章内容和知识点较为整齐，相对而言也比较简单，主要介绍投资银行和保险公司的基本知识。

建议学员在系统学习的基础上，抓住其中的理论体系和重点内容，并融会贯通。

从题型来讲，本章题型主要包括单项选择题、多项选择题、名词解释题、简答题。

二、本章重要知识点第一节投资银行一、投资银行的界定投资银行的称谓盛行于美国，是及商业银行相对应的一个概念。

美国著名的金融投资专家罗伯特·库恩（）曾根据投资银行业务的发展和趋势对投资银行作出了如下四种定义。

罗伯特·库恩认为第二广泛定义最符合美国投资银行业的现实情况，是目前投资银行的最佳定义。

罗伯特·库恩提出的第二广泛定义也得到了大多数人的认可。

本章也以此定义为基准，将投资银行界定为主要从事证券发行、承销、交易、企业重组、兼并及收购、投资分析、风险投资、项目融资等业务的非银行金融机构。

二、投资银行的基本职能★（一）媒介资金供需，提供直接融资服务在资本市场上，投资银行通过帮助资金需求者发行股票和债券等直接融资工具，并将其出售给资金供给者，而将资金供需双方连接起来，实现资金的互通有无（二）构建发达的证券市场1投资银行通过咨询、承销、分销、代销等方式帮助构建证券发行市场2投资银行以做市商、经纪商和交易商的身份参及证券交易市场活动，发挥重要作用3投资银行在证券市场的业务创新中发挥重要作用4投资银行促进证券市场的信息披露由此可见，正如美国学者所言：“投资银行业是华尔街的心脏，是华尔街存在的最重要理由”。

投资银行及一个健康、高效的证券市场密不可分。

（三）优化资源配置投资银行作为证券市场上的中介机构，通过对不同企业和不同项目融资的收益和风险的确定，可以起到引导社会资金流向，优化金融资源配置的功能（四）促进产业集中投资银行通过募集资本的投向和并购方案的设计，帮助优质企业获得资金，加快产业集中进程。

投资银行促进了企业规模的扩大、资本的集中和生产的社会化，成为产业集中进程中不可替代的重要力量。