资料财务分析

用的资金主要是库存现金和银行活期存款，变现能力极强
的短期有价证券。
⑵计算公式
现金比率
可以立即动用资金 流动负债
ຫໍສະໝຸດ Baidu
⑶判断标准
指标越高企业的短期偿债能力越强。
要点5、现金流量比率
⑴概念
是指经营活动现金净流量与流动负债的比值。
⑵计算公式
现金流量比率
经营活动现金净流量 流动负债
⑶判断标准
指标越高企业支付当期债务能力越强，企业的财务状
要点3、比率分析与比较分析 ⑵比较分析概念 【概念】 是指将统一企业不同时期的财务状况或不同
企业的财务状况进行比较，从而揭示企业财务状况差异的 分析方法。
【比较分析的方法】 纵向比较法（趋势比较法）、 横向比较法【纵向比较法】 是指将同一企业连续若干期 财务状况进行比较，确定增减变动方向、数额和幅度的比 较分析法。
第二节 企业偿债能力分析
一、企业短期偿债能力分析 要点1、短期偿债能力概念
【概念】 是指企业支付短期债务的能力。 【反映短期偿债能力的指标构成】 流动比率、速动 比率、现金比率、现金流量比率。
要点2、流动比率
⑴概念 是指流动资产与流动负债的比值。
⑵计算公式
流动比率
流动资产 流动负债
⑶判断标准 根据惯例，流动比率等于2较好。流动比率低，表明
第一节 财务分析概述
一、财务分析的基本概念 要点1、内部分析与外部分析
⑴财务分析概念 是指通过对财务报表有关项目进行对比，以揭 示企业财务状况的一种方法。 ⑵内部分析概念 是指企业内部管理当局所进行的分析。 ⑶外部分析概念 是指企业外部的利益集团根据各自的要求进 行的分析。
一、财务分析的基本概念 要点2、资产负债表分析、利润表分析和现金流量表分析
二、企业长期偿债能力分析
要点2、资产负债率
⑴概念
是指企业的负债总额与资产总额的比值。反映在企业
全部资金中有多大的比例是通过借债筹集的。
⑵计算公式
资产负债率
负债总额 资产总额
100 %
⑶指标内涵
指标越高企业的长期偿债能力越差，反之，企业长期
偿债能力越强。在评价企业的资产负债率时，需要在收益
与风险之间权衡利弊，充分考虑企业内部各种因素和外部
⑴资产负债表分析 是指以资产负债表为对象所进行的财务分析。在分析 企业的流动状况、负债状况、资金周转状况时，常采用资 产负债表分析。 ⑵利润表分析 是指以利润表为对象所进行的财务分析。在分析企业 盈利状况和经营成果时常采用利润表分析。 ⑶现金流量表分析 是指以现金流量表为对象进行的财务分析。在分析企 业现金流动状况时要进行现金流量表分析。
历史数据是企业在过去的财务管理工作中实际发生 的一系列数据。在于历史数据进行对比时，要注意剔除不 可比因素造成的差异数额，以便合理判断企业的财务状况
要点4、以行业数据为标准 是指同行业有关企业在财务管理中产生的一系列数
据。如同行业平均数据、本国同行业先进企业数据、国际 同行先进企业数据等。
要点5、以本企业预定数据为标准 是企业以前确定的力争要达到的一系列数据。
市场环境，作出合理判断。
二、企业长期偿债能力分析
要点3、股东权益比率
⑴概念
是指企业的股东权益总额与资产总额的比值。
⑵计算公式
股东权益比率
所有者权益 资产总额
100 %
⑶指标内涵
比率越高说明企业偿债能力越强，财务风险越小。
二、企业长期偿债能力分析
要点4、偿债保障比率
⑴概念
是指负债总额与经营活动现金净流量的比值。反映了
用企业经营活动产生的现金净流量偿还全部债务所需要的
时间，又称债务偿还期。
⑵计算公式
偿债保障比率
负债总额 经营活动现金净流量
⑶指标内涵
偿债保障比率越低，企业偿债能力越强。
二、企业长期偿债能力分析 要点5、分析长期偿债能力的注意问题
一是比率中的资产总额是指资产净值总额，而不是原 值总额。
二是在分析长期偿债能力时，应结合获利能力的指标 进行，因为从长远来看，企业的偿债能力与获利能力关系 密切，获利能力决定偿债能力。
一、财务分析的基本概念 要点3、比率分析与比较分析
⑴比率分析概念 【概念】 是指把财务报表中的有关项目进行对比， 用比率来反映它们之间的相互关系，以揭示企业财务状况 的一种分析方法。 【财务比率的类别】 构成比率（结构比率）、效率 比率、相关比率。 【构成比率】 是反映某项经济指标的各组成部分与 总体之间关系的比率。 【效率比率】 是反映某项经济活动投入与产出之间 关系的财务比率。 【相关比率】 是指除构成比率和效率比率之外的反 映经济活动某两个或两个以上相关项目比值的财务比率。
【横向比较法】 是指将本企业的财务状况与其他企 业的同期财务状况进行比较，确定存在的差异及程度的比 较分析法。
二、财务分析的基本程序 第一步，明确财务分析的目的； 第二步，收集有关信息资料； 第三步，选择适当的分析方法； 第四步，发现财务管理中存在的问题； 第五步，提出改善财务状况的具体方案。
三、判别财务指标优劣的标准 要点1、判别的标准种类
以经验数据为标准、以历史数据为标准、以行业数据 为标准、以本企业预定数据为标准。
要点2、以经验数据为标准 经验数据的类别：绝对数标准、相对数标准。 绝对数指标如全部收入应大于全部费用、资产总额大
于负债总额等。 相对数指标如流动比率等于2较好、负债比率在
50%～70%之间比较合适等。
三、判别财务指标优劣的标准 要点3、以历史数据为标准
况越好。
要点6、分析短期偿债能力的注意事项 一是要结合使用各个指标； 二是分母中的流动负债包含近期到期的长期负债； 三是财务报表中没有列示的因素，也会影响到短期
偿债能力，在分析时应认真考虑。
二、企业长期偿债能力分析 要点1、长期偿债能力概念
⑴概念 是指企业支付长期债务的能力。 ⑵反映长期偿债能力的指标构成 企业长期偿债能力与企业的获利能力、资金结构有密 切联系。因此，反映长期偿债能力的指标包括：资产负债 率、股东权益比率、偿债保障比率等。
企业短期偿债能力较弱，反之则较强。
要点3、速动比率
⑴概念
是指速动资产和流动负债的比值。
⑵计算公式
速动比率
速动资产 流动负债
流动资产 - 存货 流动负债
⑶判断标准
经验上速动比例等于1较合适。速动比率能比流动比
率更好地反映企业的短期偿债能力。
要点4、现金比率
⑴概念
是指可立即动用的资金与流动负债的比值。可立即动