我国汽车金融服务的现状及发展对策
作者：黄洁翀
来源：《管理观察》2009年第29期
摘要:在我国汽车年销售量跃居全球之首,成为全球最大的汽车市场的同时,我国的汽车金融服务业的发展却严重滞后。本文中笔者从探讨汽车金融服务的概念出发,分析了我国汽车金融服务的现状及不足,进而从国外汽车金融服务发展的启示,提出了我国发展汽车金融服务业的对策。
关键词:汽车金融服务发展对策现状
据中国汽车工业协会2009年9日公布称,今年上半年国内新车销售量比上年同期上升17.7%,达到609.88万辆,创历史最高半年销量,同时也是中国首次在半年销量方面超越美国跃居全球之首,成为全球最大的汽车市场。尽管如此,但是在我国汽车消费主要还是以现款支付,支付比例达到了70%以上,仍有巨大的购车需求由于得不到信贷支持而不能满足。在这种情况下,汽车金融服务的发展状况决定了汽车产能的利用率和潜在的汽车消费欲望转化为现实消费需求的可能性,并最终影响到我国汽车工业以及整个国民经济的发展。在这个背景下,对汽车金融服务发展问题研究势在必行。
1.汽车金融服务的概念
美国消费者银行家协会对汽车金融服务的定义是:汽车金融服务以个人、公司、政府和其他消费群体为对象,以其获取未来收益的能力和历史信用为依据,通过提供利率市场化的各类金融资产和金融产品及相应的价值型投资服务,实现对交通工具的购买和使用。
福特汽车信贷公司对汽车金融服务的定义是:以专业化和资源化满足客户和
经销商的需要,为经销商和客户提供金融产品和服务,包括为新车、旧车和租赁车辆提供融资以及提供批售融资、抵押融资、营运资金融资、汽车保险、库存融资保险等保险服务,同时围绕汽车销售提供金融投资服务。
在我国,汽车金融服务业的发展还处于起步阶段,和国外比有很大的差距。所谓的汽车金融服务, 主要是指在汽车流通和消费过程中的资金融通活动, 它是由资金融通活动中涉及的汽车金
融机构、汽车经销商、汽车购买者、汽车金融工具等几个关键因素所组成的一个完整的系统。包括汽车消费者的贷款购车、汽车经销商的库存、设备及营运资金融资、汽车保险、汽车租赁及汽车置换等多方面的业务。
2. 汽车金融服务的现状及不足
我国国内的汽车金融服务机构主要有中资商业银行、内资汽车集团附属的财务公司、专业的汽车金融公司。中资商业银行主要提供直接信贷和间接信贷两种方式的汽车信贷业务;国有商业银行由于其垄断着国内大部分金融资源,资金实力雄厚,且相对于其他金融机构来说,国有商业银行组织完整,业务操作和风险管理比较成熟,有大量的客户资源等一系列原因使得我国商业银行在汽车金融信贷方面处于绝对的主体地位。我国的汽车金融服务仍处于初级阶段,提供汽车金融服务的机构的利率是受中央银行控制的,而且对所有的客户只提供一种偿付品种,即在一定首付后,分期偿付。2004 年8 月18 日, 中国首家汽车金融公司——上汽通用汽车金融有限责任公司在沪开业,这是个具有里程碑意义的日子,标志着中国汽车金融服务业开始向专业化转换。随后福特、丰田、大众汽车金融服务公司又相继成立。
最近几年,随着我国汽车销售量的不断提升,汽车金融服务也得到了长足的发展,但还存在着许多问题和不足。
(1)信用体系和社会保障体系的不健全使汽车金融惜贷严重。社会信用体系缺失,骗贷、重复贷款令银行头痛不已,在如此的信用环境中能得到贷款的人群也将十分有限。
(2)由于汽车产业是一个技术性很强的行业,因此,要求提供汽车金融服务的机构应当具有汽车行业的专业知识,对产品有很深入的分析和了解。银行业的优势在于资金雄厚、营业网点多、资金结算方便快捷, 但单独作为汽车金融服务的提供者,却有着先天性的不足,这就是缺乏汽车行业背景,缺乏汽车专业优势,在汽车金融产品设计、业务开发、风险管理等方面没有专门的人才与经验,难以为客户提供更为广泛和具有吸引力的产品和服务,以至于无法享受专业化带来的规模经济的好处。
(3)融资问题突出。《汽车金融公司管理办法》规定注册资本5亿元的最低限额直接限制本土公司的进入。而第二十条规定,汽车金融公司不得擅自发行债券、向境外借款。按月还贷的形式与车的成本之间就产生了资金缺口,解决资金缺口必须扩大流动资金量。目前我国汽车金融公司的融资渠道有股东存款、拆借、汽车信贷转让和银行贷款。股东存款可行性高,但数额有限;拆借所得的是短期资金,很难长期运用;我国汽车信贷的转让市场没有建立,不具有可操作性;银行贷款的再贷款利差空间很小。这几种方式都不能从根本上解决汽车金融公司的资金问题。
(4)金融机构发展汽车金融的内在动力不足。这是由于一方面业务受限,汽车金融公司的业务只能是向消费者提供购车贷款与贷款担保、办理汽车经销商采购车辆贷款及营运设备贷款,不能涉及汽车租赁等营利性较高的中间业务,使得公司缺少能够保障利润的稳定渠道与有效的业务拓展能力。另一方面,利率受限,国外汽车金融公司可以自主决定放贷利率,通常执行的是零利率,它的市场竞争优势在于利率浮动,而我国目前汽车金融公司的执行的利率与银行一样受到管制,因此灵活的利率在中国市场上无法施展。虽然市场上已出现"零利率"的车贷方案,但其指定的车型品种有限,并且车型价格往往要高于市场最低价,甚至执行相当于市场最高价的厂家指导价。
3. 国外汽车金融服务的发展
国外开展汽车金融服务已经有80 多年的历史了, 在近一个世纪的发展历程中, 建立了较为完善的组织体系, 积累了丰富的管理经验。
美国是全球最大的汽车金融市场, 银行逐渐减少了在这一领域的份额。19 世纪60 年代, 美国商业银行大体提供65%的汽车消费信贷, 而到1998 年该比例降至35%, 并一直呈下降趋势。花旗银行于1994 年4 月将9 亿3 千万美元的汽车融资应收账款出售给了通用汽车融资公司; 美洲银行2000 年8 月宣布汽车融资业务的重组和合并计划, 将其贷款和租赁减少50%; 亚太地区的新加坡和马来西亚禁止银行提供汽车信贷消费业务; 实行全能银行体制的欧洲, 银行可以从事包括汽车信贷的所有金融业务, 但是考虑到专业性的特点, 也纷纷成立子公司来从事汽车金融业务。
除了汽车消费信贷以外, 国外的汽车金融公司还将金融服务延伸到汽车售前、售中和售后的整个汽车消费全过程, 为消费者提供包括融资租赁、购车储蓄、汽车消费保险、信用卡、担保、汽车应收账款证券化等汽車消费过程中的金融服务, 同时服务机构还会提出全套的汽车维护保养方案, 以帮助客户得到优惠价格的维修服务, 而且维修费用还可设计在分期付款中, 使客户备感方便。
如今, 汽车金融服务在全世界发达国家得到广泛普及, 并成为各大汽车厂商争夺消费者的重要竞争手段, 贷款购车己经成为国际上普遍采用的购车方式。据统计,在美国, 购车的平均贷款比例为80 % , 德国为70 %。即便在经济不甚发达的印度, 贷款购车比例也达到60 %。汽车金融服务被人称之为汽车产业发展的催化剂, 其多样灵活的金融产品和便捷的服务手段有利于汽车销售市场的不断拓展, 更能给汽车金融服务商带来高额利润。目前, 提供汽车金融服务的机构主要包括汽车金融服务公司、银行、信托联盟和经销商等。其中,汽车企业所属的汽车金融服务公司实力最强大。今天由汽车制造厂商组建自己的金融服务公司, 为自己的品牌汽车量身定
