公司治理课后复习题答案

公司治理》试题11. 谈谈对"公司治理"内涵理解;谈谈对公司治理及公司治理结构的关系的理解。

（25分）答：（1）公司治理又名公司管治、企业管治，是一套程序、惯例、政策、法律及机构，影响着如何带领、管理及控制公司。

公司治理方法也包括公司内部利益相关人士及公司治理的众多目标之间的关系。

主要利益相关人士包括股东、管理人员和理事。

其它利益相关人士包括雇员、供应商、顾客、银行和其它贷款人、政府政策管理者、环境和整个社区。

从公司治理的产生和发展来看,公司治理可以分为狭义的公司治理和广义的公司治理两个层次。

狭义的公司治理，是指所有者（主要是股东）对经营者的一种监督与制衡机制，即通过一种制度安排，来合理地界定和配置所有者与经营者之间的权利与责任关系。

公司治理的目标是保证股东利益的最大化，防止经营者X,l所有者利益的背离。

其主要特点是通过股东大会、董事会、监事会及经理层所构成的公司治理结构的内部治理。

广义的公司治理是指通过一整套包括正式或非正式的、内部的或外部的制度来协调公司与所有利益相关者之间（股东、债权人、职工、潜在的投资者等）的利益关系，以保证公司决策的科学性、有效性，从而最终维护公司各方面的利益。

（2）谈谈对公司治理及公司治理结构的关系的理解①公司治理可理解为对公司治理各要素之间的在其权利、职责和能力基础之上一系列选拔、监督和激励的制度安排。

主要包括对董事会结构、股权结构、公司的资本结构、如何应对敌意收购、报酬计划、高层管理人员的选拔等一系列制度安排;同时还包括一系列存在于企业外部的法律、法规，主要包括公司法、证券法、破产法及收购兼并相关的法律，以及市场作用的机制。

②公司治理结构是公司治理系统的构成要素，及各个要素间的组织方式。

因此，公司治理结构是有关所有者、董事会和高级执行人员即高级经理人员三者之间职责和权利制度安排，表现为明确界定股东大会、董事会、监事会和经理人员职责和功能的一种企业组织结构。

公司治理试题库完整1）商业银行哪个部门对股东大会负责，并对商业银行经营和管理承担最终责任。

（）A.高级管理层B.监事会C.董事会D.职代会答案：C（2）商业银行股东大会年会应当由董事会在每一会计年度结束后（）个月内召集和召开。

因特殊情况需延期召开的，应当向银行业监督管理机构报告，并说明延期召开的事由。

A.3B.6C.9D.12答案：B（3）商业银行（）对董事会负责，同时接受监事会监督。

高级管理层依法在其职权范围内的经营管理活动不受干预。

A.职代会B.高级管理层C.专门委员会D.专门委员会工作小组答案：B（4）商业银行独立董事不得在超过（）家商业银行同时任职。

A.4B.3C.2D.1答案：C（5）独立董事在同一家商业银行任职时间累计不得超过（）年。

A.3B.5C.6D.无限期答案：C（6）董事应当投入足够的时间履行职责，每年至少亲自出席（）以上的董事会会议。

A.1月4日B.1月2日C.1月3日D.2月3日答案：D（7）商业银行外部监事在同一家商业银行的任职时间累计不得超过（）年。

A.2B.3C.5D.6答案：D（8）商业银行监事连续（）次未能亲自出席，也不委托其他监事代为出席监事会会议，或每年未能亲自出席至少（）的监事会会议的，视为不能履职。

A.21/3B.2、2/3C.3、1/3word可编辑.D.32/3答案：B（9）股东监事和外部监事每年在商业银行工作的时间不得少于（）个工作日。

A.15B.30C.45D.60答案：A（10）监事会工作指引规定，监事会成员包括股东监事、职工监事和外部监事，其中职工监事、外部监事的比例均不应低于（）。

A.1月4日B.1月3日C.1月2日D.2月3日答案：B（11）监事会应当在每个年度终了（）个月内，将其对董事会和高级管理层及其成员的履职评价结果和评价依据向监管机构报告，并将评价结果向股东大会或股东会报告。

A.2B.3C.4D.6答案：C（12）股东监事和外部监事分别由监事会、单独或合计持有商业银行有表决权股份（）、（）以上的股东提名。

公司治理完整测试题【附答案】第一章1.现代企业制度主要以（）为代表。

A.业主制企业B.合伙制企业C.公司制企业D.以上三者都不是2.以下企业制度演进的先后顺序正确的是（）①业主制企业②合伙制企业③公司制企业A.②①③B.①②③C.①③②D.③②①3.现代公司的特征是（）①股权结构分散化②股权结构相对集中③所有权和控制权分离④所有者和经营管理者合二为一A.①②B.③④C.①③D.②④4•针对“如何监督和控制经理人员的行为”这一研究主题，下列不属于其研究背景的是（）A.人们普遍对经理人员与日剧增的高报酬感到不满B.股东诉讼事件大量增加C.机构投资者力量的增大D.恶意收购所占比例上升5.国内外公司治理研究的主题包括（）A.如何保护公司利益相关者的利益B.治理国有企业改革过程中出现的严重的管理者腐败问题C.国有企业建立现代企业制度，进行公司化改造D.以上三者都是6.经理人员腐败的形式包括（）A.在职消费膨胀B.侵占和转移企业资产C.信息披露不规范D.以上三者都是7.（）党的十四届三中全会通过的《关于建立社会主义市场经济体制若干问题的决定》指出，国有企业改革的方向是建立产权明晰、权责明确、政企分开、管理科学的现代企业制度。

A.1991 年B.1992年C.1993 年D. 1994 年8.党的十四届三中全会通过的《关于建立社会主义市场经济体制若干问题的决定》指出国有企业实行（）是建立现代企业制度的有益探索。

A.合伙制B.业主制C.公司制D.以上三者都不是9.以下对公司治理含义的不同界定中，不属于国内学者观点的是（）A.管理人员对利益相关者责任论B.公司内部权力机构相互制衡论C.企业所有权与公司治理结构等同论D.保护所有者利益，监督激励经营者论10.公司治理的主体不包括（）A.股东B.董事会C.债权人D.雇员11.公司治理的核心和目的是（）A.股东利益最大化B.公司决策科学化C.利益相关者利益最大化D.以上三者都不是12.以下说法中正确的是（）A.公司治理已经从单一的某一方面的理论问题研究转向知识体系研究B.公司治理已经成为全球关注的焦点，公司治理实践与研究正在趋同化C.公司治理教育已经成为全球高校工商管理教育体系的重要组成部分D.以上三者都是13.能够说明公司治理的研究范围从一般理论研究拓展到应用研究的有（）A.公司治理的研究范围拓展到了公司治理实务即公司治理原则的研究上B.公司治理的研究范围拓展到了公司治理状况衡论标准即公司治理评价的研究上C.公司治理的研究范围拓展到了公司治理设计即公司治理实验模拟的研究上D.以上三者都是14.公司治理学与其他专业管理学的区别主要表现在（）A.公司治理学是战略导向的，其他专业管理学是任务导向的B.公司治理学侧重的是对公司是否被恰当地决策与经营管理进行监督与控制，专业管理学侧重于业务经营管理C.公司治理学的主要作用在于保证公司决策的科学化和具体管理的正当性与有效性，专业管理学的作用是如何使专业经营管理更有效率和效力D.以上三者都是15.下列对公司治理学的学科性质的说法中不正确的是（）A.公司治理学是一门交叉学科B.公司治理学是一门古老学科C.公司治理学是一门应用学科D.公司治理学是一门新兴学科16.下列属于公司治理学的特点的是（）A.演化性B.文化性C.艺术性D.以上三者都是17.公司治理学的（）是指公司治理具有系统化的理论知识体系，是对能够被条理化地表述出来的公司治理现象的本质的一种解释。

公司治理2003年考题第一部分（回答所有问题，每题10分）1.公共养老基金是理想的所有者（股权投资者）？请详细给出你的理由。

答：公共养老基金是机构投资者，也是理想的股权投资者.一是养老基金从收到缴纳的养老金到养老金的支付，中间的时间间隔平均为30年，适合于进行长期投资；二是养老基金一般从事指数投资等消极类投资，意味着它是积极的公司所有者；三是养老基金规模大和具有专业知识，可以使集体选择问题降到最低，同吋大规模也足使选择产生影响，基金受托人成为公共利益的优秀代理人。

四是与其他机构投资者相比，养老基金受商业利益冲突的约束要轻得多。

五是公共养老基金能够促使股权结构趋于合理，一般来讲，公司最大股东的股权比例保持在5%左右，公司治理是比较有效的，而公共养老基金的进入更容易形成这样的股权结构。

2.简单讨论公司董事会的"诚信与责任”和“商务判断原则”，并举例说明。

答：诚信责任包括忠诚义务和勤勉义务。

忠诚义务指通过接受任职，公司董事承诺效忠于公司，并承诺公司和股东的最大利益超越任何自身的个人利益。

比如说，不能盗窃公司财产，不能收受贿赂（回扣）。

一个人如果坐在两个董事会，如果两个公司有利益冲突（如兼并或收购第三个公司），必须辞掉一个；勤勉义务指董事在经营决策中必须兢兢业业，必须尽可能多地搜寻与问题相关的信息，并能够表明在做出决策之前已经考虑过所有合理的可能方案。

商业判断原则指如果董事能够表明他已经尽忠尽责，法庭将不会对他的决策提出异议，法庭将尊重他的商业判断；除非董事（和高级经理）的决策明显是自我交易或玩忽职守，否则法庭将不会根据事后的发展来追查该项决策是否为一项好的决策；由于商业判断法则的应用，现实中，董事的诚信责任更多的表现在程序方面。

3.举例说明投票权代理在公司控制权争夺中的应用。

答：争夺投票代理权是某一股东或股东群体试图取得对公司的控制权以实现某一变革，其目的一般是争夺董事会中的席位、通过或否决管理层的提案等。

公司治理_对外经济贸易大学中国大学mooc课后章节答案期末考试题库2023年1.下列不属于股票期权的优点的是：答案:风险较小2.下列选项中，不属于管理层道德风险的是：答案:高管努力实现股东财富最大化3.并购防御机制可以作为公司董事会和管理层免受监督的借口。

答案:错误4.信息披露对外部治理机制不提供帮助。

答案:错误5.下列哪些变化有利于提高公司控制权市场的活跃程度：答案:提高市场信息透明度_强化信息中介的守门人作用6.下列反收购措施中，通过提高收购者的收购成本来降低目标公司的收购价值的做法包括：金色降落伞计划_毒丸计划7.下列关于注册会计师审计在公司治理中作用的说法中，正确的有：答案:外部注册会计师应对股东负责，并对公司负有义务，在审计中具备专业审慎的素养_年度审计报告应当由独立的、有能力的、有资格的注册会计师制作，以便给董事会和股东提供一个外部的客观保证_公司审计委员会履行监督和审核注册会计师的独立性、有效性和客观性，并预先制定和实施注册会计师提供非审计服务的政策等8.信息披露制度旨在向公司利益相关者提供必要的公司信息，进一步，通过信用中介机构让公司利益相关者相信公司所提供信息的真实性和可靠性。

下列各项中，不属于信用中介机构的有：答案:法务部9.下列做法不违反信息披露的合规性要求的是：答案:既披露对公司有利的信息，也披露对公司不利的信息10.下列关于信息披露的说法中，不正确的是：答案:信息披露无法影响公司控制权市场、产品市场等外部治理机制的作用效果11.下列不属于公司信息披露应当披露的重要信息的是：不可预期的风险因素12.投资者、早期普通员工都适合作为初创企业的合伙人。

答案:错误13.企业家在创业过程中经常会面临着企业发展融资需求与控制权丧失的两难困境。

答案:正确14.毒丸计划一般表现为以下哪种类型：答案:毒丸弹出计划_毒丸负债计划_毒丸人员计划_毒丸弹入计划15.科学合理的股权架构一般是由（）构成。

公司治理期末考试选择试题及答案一、单选题（每题2分，共20分）1. 公司治理的核心是什么？A. 股东权益B. 员工福利C. 管理层决策D. 利益相关者平衡答案：D2. 以下哪项不是公司治理的基本原则？A. 透明度B. 公平性C. 效率性D. 随意性答案：D3. 公司治理中，董事会的主要职责是什么？A. 日常运营B. 制定公司战略C. 执行公司政策D. 监督公司财务答案：B4. 公司治理结构中，股东大会的主要作用是？A. 制定公司章程B. 选举董事会成员C. 决定公司年度预算D. 执行公司决策答案：B5. 以下哪个不是公司治理的内部机制？A. 董事会B. 监事会C. 股东大会D. 行业协会答案：D二、多选题（每题3分，共15分）6. 公司治理结构中，哪些机构可以对董事会进行监督？A. 股东大会B. 监事会C. 内部审计部门D. 外部审计机构答案：A, B, C7. 公司治理中，哪些因素可以提高公司透明度？A. 定期发布财务报告B. 公开董事会会议记录C. 与投资者保持沟通D. 遵守行业规范答案：A, B, C8. 公司治理中，哪些行为可以被视为利益冲突？A. 董事会成员同时在竞争对手公司任职B. 高级管理人员利用内部信息进行股票交易C. 股东大会决定公司重大事项D. 监事会对董事会的决策进行审查答案：A, B三、判断题（每题1分，共10分）9. 公司治理的目标是确保公司长期稳定发展。

（）答案：正确10. 公司治理只关注股东利益，不关心其他利益相关者。

（）答案：错误四、简答题（每题5分，共10分）11. 简述公司治理中利益相关者的概念及其重要性。

答案：利益相关者是指对公司有直接或间接利益关系的个人或团体，包括股东、员工、客户、供应商、社区等。

利益相关者的重要性在于，公司的成功与否不仅取决于股东的利益，还依赖于其他利益相关者的支持和贡献。

良好的公司治理需要平衡各方利益，确保公司的可持续发展。

12. 描述公司治理中董事会的职责。

公司治理学题集一. 单选题1、【单选题】法人交叉持股存在于( )公司治理模式。

A、英美B、日本C、德国D、东南亚正确答案：B2、【单选题】在美国的通用电气公司中公司治理结构不包括（）。

A、股东大会B、董事会C、高管层D、监事会正确答案：D3、【单选题】单独或者合计持有公司百分之（）以上股份的股东，可以在股东大会召开十日前提出临时提案并书面提交董事会A、一B、三C、五D、十正确答案：A4、【单选题】董事会作出决议，必须经（）董事的（）通过。

A、全体过半数B、出席会议过半数C、全体三分之二D、出席会议三分之二正确答案：A5、【单选题】以下（）属于股东大会的权利。

A、拟订公司内部管理机构设置方案B、决定公司的经营方针和投资计划C、提请聘任或者解聘公司副经理、财务负责人D、拟订公司的基本管理制度正确答案：B6、【单选题】特殊情况下，连续（）以上单独或者合计持有公司（）以上股份的股东可以自行召集和主持股东大会。

A、一百八十日百分之三B、一百八十日百分之十C、九十日百分之三D、九十日百分之十正确答案：D7、未经股东会或者股东大会同意，董事不得利用职务便利为自己或者他人谋取属于公司的商业机会，自营或者为他人经营与所任职公司同类的业务，这是指（）A、忠实B、诚信C、善管D、竞业禁止正确答案：D8、【单选题】属于单层制董事会的公司是（）A、通用电气B、戴姆勒奔驰C、丰田D、中国工商银行正确答案：A9、【单选题】以下（）由独立董事承担监督责任。

A、大众B、福特C、索尼D、万科正确答案：B10、【单选题】监事发现公司经营情况异常，可以进行调查；必要时，可以聘请会计师事务所等协助其工作，费用由（）承担。

A、监事B、监事会C、董事会D、公司正确答案：D11、【单选题】在我国监事会中职工代表的比例不得低于（）。

A、三分之一B、二分之一C、三分之二D、没有限制正确答案：A12、【单选题】在（）公司中设立监事会，且监事会的权力在董事会之上。

公司治理双语课后习题答案公司治理双语课后习题答案在当今全球化的商业环境中，公司治理是一个备受关注的话题。

良好的公司治理对于公司的长期发展和稳定运营至关重要。

下面是一些关于公司治理的双语课后习题及其答案，帮助读者更好地理解和应用公司治理的原则。

1. 什么是公司治理？为什么公司治理对于企业至关重要？答案：公司治理是指企业内部和外部各方对公司管理和决策过程的监督和控制。

公司治理对于企业至关重要，因为它可以确保公司管理者的行为符合道德和法律的要求，保护股东和利益相关者的权益，提高公司的透明度和效率，促进公司的可持续发展。

2. 请列举一些常见的公司治理机制。

答案：常见的公司治理机制包括董事会、监事会、股东大会、独立董事、内部审计、外部审计、公司章程、公司治理准则等。

这些机制旨在确保公司管理者的行为合法合规，保护股东权益，提高公司的决策质量和风险管理能力。

3. 请解释一下董事会的角色和职责。

答案：董事会是公司治理的核心机构，负责制定公司的战略和政策，监督公司的经营管理，保护股东权益。

董事会的主要职责包括任命和监督高级管理人员，制定公司的治理结构和流程，审议和批准重大决策，监督公司的财务状况和风险管理等。

4. 请解释一下独立董事的作用和重要性。

答案：独立董事是指不与公司有任何利益关联的董事，他们独立于公司的经营管理，可以提供客观和中立的意见和建议。

独立董事的作用和重要性在于监督董事会的决策和行为，保护股东权益，提高公司的透明度和决策质量。

5. 请解释一下内部审计和外部审计的区别。

答案：内部审计是由公司内部的审计部门或委员会负责进行的审计工作，旨在评估和改善公司的内部控制和风险管理体系。

外部审计是由独立的注册会计师事务所进行的审计工作，旨在对公司的财务报表进行审查，确保其真实、准确和合规。

6. 请解释一下公司治理准则的作用和意义。

答案：公司治理准则是制定公司治理原则和规范的指导性文件，对于规范公司的经营行为和提高公司治理水平具有重要意义。

《公司治理》（第三版）课后习题答案及案例分析思路第一章选择题答案：1.B2.B3.A4.C5.A6.C7.ABDE 8.ABCD思考题解答：1.企业有哪些类型?答题思路：企业包括业主制企业、合伙制企业和公司制企业三种类型。

业主制企业是指由一个自然人投资，全部资产为投资人所有并由出资人对企业债务承担无限责任的营利性经济组织。

合伙制企业是指由两个或两个以上自然人通过订立合伙合同，共同投资设立，共同经营管理的营利性的经济组织。

并对企业债务承担无限连带责任。

公司制企业是依法成立的、以营利为目的的经济组织。

并对企业债务承担有限责任。

2.公司制企业的基本特征有哪些?答题思路：公司制企业的基本特征包括有限责任和法人地位。

有限责任是公司的核心，法人地位是公司区别于业主制企业特别是合伙制企业等自然人企业的主要特征。

3.有限责任公司与股份有限公司的区别是什么?答题思路：（1）成立条件要求不同。

有限责任公司的成立条件比较宽松一点，股份有限公司的成立条件比较严格。

（2）募集资金方式不同。

有限责任公司只能由发起人集资，不能向社会公开募集资金；股份有限公司可以公开募集资金。

（3）股东人数要求不同。

有限责任公司的股东人数不得超过50人；股份有限公司的股东人数不得超过200人。

上市公司的股东人数没有限制。

（4）股份转让难易程度不同。

在有限责任公司中，股东转让自己的出资有严格的要求，受到的限制较多，比较困难；在股份有限公司中，股东转让自己的股份比较自由，不像有限责任公司那样困难。

（5）公司的股权证明形式不同。

在有限责任公司中，股东的股权证明是出资证明书，出资证明书不能转让、流通；在股份有限公司中，股东的股权证明是股票，即股东所持有的股份是以股票的形式来体现，股票是公司签发的证明股东所持股份的凭证，股票可以转让、流通。

（6）公司的股东会、董事会权限大小和两权分离程度不同。

在有限责任公司中，由于股东人数有上限，人数相对比较少，召开股东会等也比较方便，因此股东会的权限较大，董事经常是由股东自己兼任的，在所有权和经营权的分离上，程度较低。

《公司治理》复习题
一、填空题
1、企业制度从古典到现代的转变，经历了业主制企业、合伙制企业、的发展过程。

2、公司制企业在长期发展中形成了股权结构的分散化、两个重要
特征。

3、公司制企业的股权结构的分散化、所有权与经营权分离，使得提
到企业的议事日程。

4、公司治理学是一门交叉学科、应用学科、。

5、公司治理学的特点包括：科学性、艺术性、技术性、文化性、。

6、公司治理学的研究方法包括：实证分析方法和规范分析方法、制度分析方
法、、实验研究方法。

7、公司治理涉及的当事人具体可分解为股东、、经营者、雇员、供应商、
客户、政府等。

8、一般而言，公司边界可从如下几个角度进行界定：、组织边界、法人边界。

9、根据目前各国法律等正式制度安排，公司不同当事人索取权的分布为：员工＞债权
人＞股东＞。

10、公司治理边界的主要类型包括：有限责任与集团子公司的治理边界、集团母公司
的治理边界、。

11、公司治理机制主要有三大类：权益机制、市场机制、。

公司治理——多选题1. （多选题）下列关于公司制企业特征的表述正确的有（）。

*A.公司是企业，这是公司最基本的性质(正确答案)B.公司是法人，依法独立享有民事权利并承担民事义务(正确答案)C.出资者所有权和法人财产权集中，便于管理D.投资主体多元化，这是由公司的联合性决定的(正确答案)E.公司法人财产具有整体性、稳定性和连续性(正确答案)2. （多选题）法人的特征包括（）。

*A.依法定的程序和条件成立(正确答案)B.具有独立的法律人格(正确答案)C.法人的权利义务与法人成员的权利义务相互分离(正确答案)D.法人的存续具有永久性，法人可以超越自然人的生命而存在，不会随有者的死亡而消亡(正确答案)3. （多选题）从全球来看，所有权与经营权分离程度不同导致的利益冲突问题包括（）。

*A.如何保证投资者的投资回报，即协调股东与企业的利益关系(正确答案)B.如何防止控股股东或大股东侵占中小股东的利益(正确答案)C.如何协调企业管理层与董事会的关系D.如何协调企业各利益相关者的关系(正确答案)4. （多选题）美国学者奥利弗哈特在《公司治理理论与启示》一文中提出公司治理的分析框架。

哈特将（）作为公司治理存在的条件和理论基础。

*A.代理问题(正确答案)B.合约的不完全性(正确答案)C.信息不对称问题D.关联交易问题5. （多选题）构成公司治理问题的核心是（）。

*A.谁最终从公司决策层、高级管理层的行动中受益B.最终受益者是否应该从公司决策层、高级管理层的行动中受益C.谁从公司决策层、高级管理层的行动中受益(正确答案)D.谁应该从公司决策层、高级管理层的行动中受益(正确答案)6. （多选题）良好的公司治理的意义包括（）。

*A.良好的公司治理有利于扩大员工职业发展空间B.良好的公司治理可以透视公司的未来价值(正确答案)C.良好的公司治理关系到企业的生存与成长(正确答案)D.良好的公司治理可以改善公司的声誉和信誉(正确答案)7. （多选题）良好的公司治理的特征包括（）。

公司治理期末试题及答案1. 公司治理的定义及重要性公司治理是指在法律、道德和规范的框架下，通过制定相应的机制和流程，以确保公司以透明、公正、负责任的方式运营和管理的过程。

它涉及到公司内部各个利益相关者之间的权力关系以及公司与社会之间的互动。

公司治理对于维护公司利益、提高企业价值、保护投资者利益具有重要意义。

2. 公司治理的原则和机制（1）透明度原则：公司应公开与公司治理相关的信息，包括财务报表、决策过程等，以增加透明度和信任度。

（2）责任原则：公司董事和高级管理层应对公司的运营和结果负责，并承担相应的风险。

（3）公正原则：公司应确保所有利益相关者在公司治理过程中都受到公正对待。

（4）合规性原则：公司应遵守适用法律法规、政府政策以及行业规范，确保公司利益与社会责任相平衡。

（5）监督机制：公司董事会应设立独立的监督机构，例如审计委员会、董事会评议委员会，对公司的决策和执行进行监督。

3. 公司治理的关键环节（1）董事会：董事会是公司治理的核心机构，负责决策、监督和指导公司。

合理构成的董事会能够带来多元化的意见和专业知识，增强公司决策的准确性和合理性。

（2）内部控制：公司应建立有效的内部控制机制，以确保公司运营的合规性和风险的有效控制。

（3）信息披露：公司应及时、准确地向内外部的利益相关者披露与公司治理相关的信息，使其了解公司的经营状况和决策情况。

（4）股东权益保护：公司应保护股东的合法权益，例如股东之间的平等对待、股东投票权的行使等。

（5）社会责任：公司应积极承担社会责任，在经营中兼顾社会、环境和经济效益的平衡。

4. 公司治理的案例研究以知名公司苹果（Apple）为例，介绍其公司治理措施和成果。

苹果公司在公司治理方面有以下几个亮点：（1）高效的董事会：苹果的董事会由多个有丰富经验的成员组成，包括来自不同行业的专家和独立董事，提供多元化的意见和决策支持。

（2）信息披露透明：苹果公司每年都公开披露财务报表和年度业绩报告，同时定期向股东和投资者提供详尽的信息，增加了公司的透明度和信任度。

资本运营与公司治理1、公司治理的三会一层(董事会、股东大会5和监事会；高级管理层)(p239)(p214)公司治理的三会一层通常是指股东会、股东大会和监事会；一层是指高级管理层。

董事会是由股东大会选举产生的，由符合法律规定人数的董事组成。

股东大会是公司设立由股东组成的。

监事会是股东大会监督委员会，由监事组成的、对公司业务和财务活动进行合法性监督的机构。

2、公司治理的一般构成(概念)(p216)公司治理可分为公司内部治理和外部治理。

公司内部治理即通常所说的治理结构，是股东及其他参与者利用公司内部的机构和程序参与公司治理的一系列法律、制度安排。

内部治理结构由股东大会、董事会、经理层三大机构之间的权力、责任及制衡关系组成。

公司外部治理主要是来自市场，除此之外也包括政府和社区。

3、公司治理体系P215公司治理体系包括公司治理机制、公司治理的主体与客体、公司治理结构、公司治理的形式和公司治理的界限等。

4、什么是盈余公积(p5)盈余公积，是企业从税后利润中提取的积累资金。

盈余公积金按其用途不同，又分为公益金和一般盈余公积金两种。

公益金主要用于集体福利设施，一般盈余公积可用于弥补亏损、分配股利、转增股本等。

5、什么是资本公积(p5)资本公积是一种资本储备形式，或者说是一种准资本。

它主要是由投资者实际出资额超过其应缴付的资本金的差额、资本汇率折算差额、企业接受捐赠的实物资产、资产评估增值等途径形成。

公司按规定可以将资本公积金转增股本，但其中接受捐赠的实物资产和资产评估的增值部分等不能转作资本。

6、未分配利润(p5)未分配利润是指企业尚未分配的净利润。

他有两层含义：一是这部分利润尚未分配给企业投资者；二是这部分净利润未指定用途。

未分配利润在未分配钱可以由企业自主运用。

7、资本市场构成(p9—p12)资本市场是指筹措中长期资本的市场，是中长期资本需求与供给交易的总和。

既包括证券市场，也包括中长期信贷市场和非证券化的产权交易市场。

公司治理复习题三、简答题1．简要说明建立良好的公司治理机制的重要性。

第一，有利于降低公司的代理成本。

第二，有利于降低公司的融资成本、提高公司的价值。

第三，有利于吸引长期稳定的国际资本。

第四，有利于国家的经济增长。

第五，有利于国家金融体系的稳定。

第六，有利于资金在更大范围内优化配置。

2．简述公司治理机制设计的主要原则。

1.激励相容原则保持一个机制有效的根本原则就是激励相容，这一原则强调了机制需求者最终目的的一致性，强调了机制设计者和机制需求者最终目的的一致性。

2.资产专用性原则资产专用性是指某种资产只能用于某种专门的用途，如果转移用于其他用途，则其价值大大降低，放弃其他用途构成此类专用资产的机会成本。

判定公司利益相关者的依据是资产专用性，这样资产专用性就构成了公司治理的重要原则。

3.等级分解原则等级分解原则指使组织的内部结构安排能够克服各当事人的机会主义行为，进一步地说就是使组织中的决策权和相应的责任进行分解，并落实到每个便于操作的基层单位，从而有助于防止“道德风险”，进一步节约交易费用。

4.效用最大化的动机和信息不对称假设的原则效用最大化的动机表明了行为人的行为方向，信息不对称或不完备表明了行为过程中的约束。

3．什么是说明责任和问责制？说明责任和问责制，是指由于代理人利用了委托人的资源并以此获得收益，因此代理人有将自己行为的结果向委托人进行说明报告的义务。

在理解说明责任和问责制时，关键问题是理解好委托代理关系，4．什么是股东权益，股东权益包括那几个部分？股东权益又称净资产，是指公司总资产中扣除负债所余下的部分。

是指股本、资本公积、盈余公积、未分配利润的之和，代表了股东对企业的所有权，反映了股东在企业资产中享有的经济利益。

股东权益包括：股本资本公积盈余公积法定公益金未分配利润5．简述股东利益至上理论及其局限性。

股东利益至上理论：股东利益至上理论的基本理念是管理者服务于股东，股东是公司剩余风险的承担者，股东拥有使用、处置、转让其产权的权力，管理者的目标就是追求股东利益最大化。

公司治理李维安答案【篇一：公司治理】公司治理概述1、最早提出公司治理问题的是伯利（berle）和米恩斯（means）。

1932年在《现代公司和私有财产》中提出，“随着公司财富的所有权变得更加广为分散，对这些财富的所有权与控制权已经变得越来越少集中于同一个人之手。

在公司制度下，对行业财富的控制可以而且正在被以最少的所有权利益来完成。

财富所有权没有相应的控制权，而财富的控制权没有相应的所有权，这似乎是公司演进的逻辑结果。

”郎咸平认为，伯利与米恩斯把资本家和劳工之间的紧张关系进行了转移，转换为股东与职业经理人之间的矛盾，这一转换得到美政府的支持。

伯利和米恩斯在书中说：20世纪30年代初，在美国最大的200家大众公司中，由大股东拥有并控制的公司不到5%，占公司数量的44%的公司和占财产58%的公司由所有权相当分散的少数股东和管理者拥有，并区分了所有者主导型企业（o-m）和经理主导型企业（m-m）但郎咸平认为200个样本公司中证据确凿的大众持股公司只有44个，而200家公司中106家是工业公司，其中只有4家是大众持有公司【ps：1、引导案例：美加州政府雇员退休基金会：19842注意1932年大危机的背景公司治理概念最早出现在经济政府中的时间时1980年代期初，威廉姆森提出治理结构（governance structure）.指企业内部的等级制度，即股东会授权董事会经营企业的财产，董事会再聘任班子来具体实施经营，经理再通过职权部门，科室等层次，一直传达到每个员工。

何业东，曾刚《公司治理的产生，内涵与机制》，《现代管理科学》，2002,4期“伯利—莱恩斯命题”：公司控制理论的衍生与演化探析。

广东财经职业研究学报，2008（12）但这一事实却不能抵减伯利与莱恩斯提出的问题的重要性，尤其在今天看来。

】2、在现代中突显其重要性则源自1984年美加州政府雇员退休基金会的遭遇，并最后形成世界潮流。

3、英国的情况英国无疑是在公司治理运动中创先河的国家。

1、简单阐述企业制度的演进历程，从中给我们带来哪些启示？谈你对公司治理的看法。

从企业制度的开展历史看，经历了两个开展时期：古典企业制度时期和现代企业制度时期。

古典企业制度主要是以业主制企业和合伙制企业为代表。

现代企业制度主要以公司制为代表。

总体而言，企业制度从古典到现在的转变，经历了业主制企业、合伙制企业和公司制企业的开展过程。

一个古老的制度、随着社会进步、环境变换、适应性、进步、替代…公司治理学是随着公司制度的开展而产生的，为弥补公司制度的缺乏，解决公司中的问题或者为保证实现利润最大化而效劳。

2、综述威廉姆森关于公司治理方面的理论观点。

交易本钱理论和代理理论。

交易本钱理论的重点限于研究企业与市场的关系，代理理论那么侧重于分析企业部组织构造及企业成员之间的代理关系。

这两种理论的共同点是都强调企业的契约性、企业契约的不完全性及由此导致的企业所有权的重要性。

由于这种原因，一般将现代企业理论称为“企业的契约理论〞。

〔1〕：交易费用理论由阿尔钦和德姆塞茨、威廉姆森、克莱茵等、詹森和麦克林、利兰和派尔、罗斯、无常、格罗斯曼和哈特、霍姆斯特姆和泰勒尔、哈特和莫尔、阿根亚和博尔腾以及其他学者加以拓展。

这一派理论共旨是，企业乃“一系列合约的联结〞〔文字的和口头的，明确的和隐含的〕，然而，每个作者的侧重点各不一样。

其中最具影响的是交易费用理论和代理理论。

前者的重点仅限于研究企业与市场的关系；后者那么侧重于企业的部构造与企业中的代理关系。

在下文中，我们将交易费用理论分为两类：一类为间接定价理论，这一理论的要旨是：企业的功能在于节省市场中的直接定价本钱或市场交易费用。

另一类为资产专用性理论。

企业看成是连续生产过程之间不完全合约所导致的纵向一体化实体，认为企业之所以会出现，是因为当合约不可能完全时，纵向一体化能够消除或至少减少资产专用性所产生的时机主义问题。

认为企业是用以节约交易费用的一种交易模式。

然而，与企业何以产生的理由相比，他们似乎更关心一个企业是应该买进还是制造出一种特殊的投入，或企业终究应该有多大。

第五章公司治理本章主要知识点：第一节企业的起源与演进本节主要知识点：●企业的起源与演进●企业理论（略）【知识点】企业的起源与演进（★，了解原文为主，客观题）第二节公司治理的概念及理论（★，客观题）本节主要知识点：●公司治理问题的产生（略）●公司治理的概念（略）●公司治理理论●公司治理的重要性【知识点】公司治理理论1.委托代理理论委托代理理论的主要观点认为：委托代理关系是随着生产力大发展和规模化大生产的出现而产生的。

两类典型委托代理问题：逆向选择与道德风险。

代理问题的主要来源是信息不对称，而信息不对称可依据交易（契约的订立）是否完成细分为事前信息不对称和事后信息不对称。

事前信息不对称主要产生了委托人和代理人间的逆向选择问题，委托人不能判定代理人具备的具体能力。

委托人在不知情的情况下设计契约，事前信息不对称的存在可能导致代理人的能力与契约不匹配，这又可能进一步导致事后的机会主义行为，即道德风险问题。

解决委托代理问题的主要措施可以分为事前和事后两种。

针对事前信息不对称采用信号显示机制措施，即经理人员采用某些信号传递给委托人有关其能力的信息，从而降低事前代理问题发生的可能性。

具体而言，信号显示机制可以分为：①学历信号显示。

②财富信号显示。

③经历信号显示。

改善事后信息不对称问题可以进行契约的完善、委托人的监督和对经理人的激励。

【知识点】公司治理的重要性影响公司治理重要性的主要因素有：①公司高管的高薪酬引起了股东及其他利益相关者的不满。

②机构投资者的监管意识在不断提高。

③更多的利益相关者接入到公司治理中。

④随着公司的市场化，“内部人控制”现象更为明显。

⑤大股东和中小股东的冲突加剧。

第三节三大公司治理问题（★★，客观题）本节主要知识点：●经理人对于股东的“内部人控制”问题●终极股东对于中小股东的“隧道挖掘”问题●企业与其他利益相关者之间的关系问题（略）（一）经理人对于股东的“内部人控制”问题内部人控制问题主要表现有：过高的在职消费，盲目过度投资；信息披露不规范、不及时；经营者的短期行为，过度耗用资产，工资、奖金等收入增长过快，侵占利润；资产转移，敷衍偷懒；大量拖欠债务，甚至严重亏损等等。