第三章负债业务的经营管理

n 储蓄存款利率低，成本较高，但可派生存款 n 处理好以下关系
n 扩大低息存款的吸收 n 处理不同存款利息成本和营业成本的关系 n 活期存款：以不减弱银行信贷能力为条件 n 定期存款：与银行存款派生能力相适应
第三章负债业务的经营管理
n 存款总量和成本控制
☆ 同向组合：存款总量↑↓ → 成本↑↓ ；
n 存款工具创新的原则
n 银行根据客户动机和需求，创造并推出新的 存款品种，以满足客户需求
n 规范性原则：不能脱离存款的本质特征 n 效益性原则：新存款平均成本《=原有存款平
均成本 n 连续性原则：不断开发、创新（没有专利） n 社会性原则：不能有损社会宏观发展
第三章负债业务的经营管理
新型定期存款
n 我国曾发行CDS，但由于利率管制及缺乏市场，退出
第三章负债业务的经营管理
第三节 银行存款的经营管理
n 一、积极经营与提高银行存款稳定性的策略 n 二、存款成本管理 n 三、银行存款的营销和定价 n 四、存款规模控制
第三章负债业务的经营管理
一、积极经营与提高银行存款稳定性的策略
n 银行主动负债的积极经营策略
第三章负债业务的经营管理
存款的定价
存款增长是银行扩张的基础，存款的定价是商业 银行吸收存款的成本，因此，银行必须在增长和 盈利作出选择。
n 银行存款定价与经营目标的关系
存款价格变动
银行存贷款利差的变动
客户对存款数量与组合的决定
银行存款量与构成
银行的净利 润与银行存 贷款增长
•31 第三章负债业务的经营管理
第三章负债业务的经营 管理
2020/12/8
第三章负债业务的经营管理
第三章 负债业务的经营管理
n 第一节: 银行负债的作用和构成 n 第二节: 商业银行的存款业务 n 第三节: 银行存款的经营管理 n 第四节: 短期借款的经营管理 n 第五节: 商业银行的长期借款
第三章负债业务的经营管理
学习指引
学习重点：商业银行负债 的性质；商业银行负债的构成； 存款成本的管理及其定价；长短 期借款的主要构成及基本特征。
第三章负债业务的经营管理
第一节 银行负债的作用和构成
n 一、商业银行负债的概念 n 二、银行负债的作用 n 三、银行负债的构成
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一、商业银行负债的概念
n 银行负债是银行在经营活动中尚未偿还的经 济义务。
n 构成社会流通中的货币量
n 货币量=现金+存款
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商业银行负债构成
按负债内容分
银行负债
按负债流动性分
各 各 其
项
种
他
存
借
负
款
款
债
流
应 其 他
动
付
长
负
债
期
负
债
券
债
第三章负债业务的经营管理
第三章负债业务的经营管理
•相同：存款占比最多 •建行：严重依赖存款，主动负债微乎其微，汇丰：主动负债较多
则较小）
n 边际成本
n 具有重要和实际意义：确定收益率及相对价格
n 很难：预测未来利息支出；市场利率（数据保 密性）
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三、银行存款的营销和定价
n 金融市场的营销，是指把可盈利的银行服务 引导到经选择的客户方面的经营管理活动。
n 存款工具营销：
n 产品设计和创新：有限且缺乏专利保护 n 定价：利率管制，银行没有自主定价权 n 产量和公共关系
n 银行负债的基本特点：P67 n 广义负债指除银行自有资本以外的一切资金
来源，包括资本票据和长期债务资本等二级 资本的内容。 n 狭义负债主要指银行存款、借款等一切非资 本性的债务。
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二、银行负债的作用
n 是商业银行吸收资金的主要来源 n 信用中介 n 资本充足8%，92%为负债
n 其次，由于目标客户大公司、养老基金和政府，这类存单面额通常 较大，最高可至 1000 万美元，一般以 10 万至 100 万美元面额居 多。
n 第三，这类存单的存款期限通常定在 3 个月、 6 个月、 9 个月和 1 年这四个期限，以使存单具有较高的流通性。
n 最后，这类存单都不记名，以便转让流通。
n 客户
n 个人（活期存款占比较小）
n 企业和单位（对公）：占绝大多数 第三章负债业务的经营管理
•活期存款（demand deposit）
n 特点
n 货币支付（取现）和流动手段（信用创造） n 派生能力强，提高盈利（营业成本高，但利
息低；获得稳定的余额放贷、投资） n 扩大信用、联系客户（经济活动大多围绕活
•33 第三章负债业务的经营管理
•各银行个人储蓄账户收费标准
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•我国存款利率市场化的尝试
n 2012年6月7日，人民银行决定自6月8日起将金融机构存 款利率浮动区间的上限调整为基准利率的1.1倍
n 2012年6月8日，包括五大银行、兴业银行、恒丰银行及 部分城商行（农商行）在内的60多家银行在新基准利率 的基础上对各项存款利率进行了不同程度的上浮，而其 他银行则只执行新的基准存款利率。
第三章负债业务的经营管理
我国金融机构存款状况 （1994年-2007年）
•截至2008年6月底，金融机构人民存款总额为43.90万亿，其中：企业存款14.94万亿, •城乡储蓄存款为19.44万亿。
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第二节 商业银行的存款业务
n 一、传统的存款业务
n 活期存款 n 定期存款 n 储蓄存款
n “公款私存”
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n 银行存款主要来源于： n 一是工商企业暂时闲置的货币资金； n 二是机关、团体、部队、学校等事业单位
的暂时闲置的货币资金； n 三是非银行金融机构暂时闲置的货币资金； n 四是城乡居民手中暂时闲置的货币资金。
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★ 我国存款业务的发展： 近些年来，我国存款业务发展速度较快。从结构上看，城乡居 民储蓄存款占比较大（通常在50%以上），增幅较快，受金融 市场波动影响较大；而企业存款增长低于城乡居民储蓄存款。 存款业务类型日益丰富，形式多种。人们开始广泛使用银行卡、 自动柜员机、网络银行等现代技术工具或手段。银行开办了各 种形式的代理业务、理财业务。
★ 我国的储蓄存款原则： 存款自愿，取款自由，存款有息，为储户保密。
★ 我国自1999年11月1日开始对个人储蓄存款的利息收税，税 率为20%。2007年8月15日开始，降低为5%。2008年10月9日 开始，暂免征储蓄存款利息税。
★ 2000年4月1日开始实行存款实名制。
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二、存款工具创新
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定期存款（fixed deposit）
n 利息计算
n （1）到期，按定期存款利率计算，可续存 n （2）到期未取，超过按活期计算 n （3）提前支取：西方罚息，我国按活期 n 如存100元定期1年，若定利率5%，活期3%， n （1）到期提取，105；（2）1年半提取， 5+0.03*0.5*100+100=106.5；（3）9个月提取， 100*0.03*0.75+100=102.25
☆ 逆向组合：存款总量↑ ↓ → 成本↓ ↑； ☆ 总量单向变化：存款总量↑ ↓→ 成本不变；
☆ 成本单向变化：存款总量不变→ 成本↑ ↓。
存款成本不仅与存款量，而且与存款结构、利息等有关 银行应努力实现逆向组合或总量单向变化模式
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如何度量成本：
n 可用资金的历史平均成本
n (利息+营业成本）/可用资金 n 缺陷：过去而非未来；未来利率影响（未来高，
期；吸引和发展客户）
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n 定期存款（fixed deposit）
n 定义
n 定期存款是存户预先约定存取期限的存款。 商业银行对定期存款有到期支付的责任，期 满时必须无条件地向存户支付本金和利息。
n 特点
n 存款期限短则一周，长至几年，通常为3个 月、6个月和1年不等
n 利率高于活期。
n 存款者处于主动地位，不能等客上门 n 优质高效服务以及储蓄工具 n 积极营销、广告
n 内部管理，业务操作、人员服务
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提高存款稳定性的策略
•目标：提高稳定率、延长平均占用天数 •存款：易变性存款（活期）、准变性（定活两 便）、稳定性（定期） •重点：提高易变性存款的稳定性；延长稳定性和 易变性存款的平均占用天数
n 可转让大额定期存单（Negotiable Certificates of Deposits, CDs）
n 按某一固定期限和一定利率存入银行的资金，可在市场转让 n 与传统的定期存款相比的特点
n 首先，前者具有较好的流通性，由于可以自由转让流通，存在较活 跃的二级市场支持，可转让大额定期存单的流通性仅逊于国库券。 一些美国大商业银行发行的这类存单流通性几乎可与国库券媲美。
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•几种存款定价方法 n 交易账户的定价
n 规定每笔业务的收费标准及免费辅助服务 n 按余额对客户支付利息 n 规定平均或最低余额，在此数额以上免收费用
n 银行既可根据最低余额而非手续费定价，也 可根据手续费而非最低余额定价
n 收支相抵平均余额定价：掌握账户的收支相 抵余额，根据目标收益率确定最低平均余额
n 存款是银行的象征
n 《商业银行法》：未经批准，任何单位和个人不得从事吸收公众 存款业务，任何单位不得使用银行字样
n 非法吸收公众存款罪:我国《刑法》规定，非法吸收公众存款，是
指未经中国人民银行批准，向社会不特定对象吸收资金，出具凭
证，承诺在一定期限内还本付息的活动 吴英案
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二、商业银行存款的成本管理
商业银行存款成本的构成
利息成本 利率*金额 国家统一规定 营业成本 服务成本
资金成本 可用资金成本率（扣除准备金）
存款加权平均成本率 边际成本
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二、存款成本控制
n 存款结构和成本选择
n 期限长——利率高——成本高；期限短——利率 低——成本低。
n 特点
n 稳定的资金来源 n 收益较高（准备金相对较少，可大部分投放） n 营业成本低（只需一次性开具存单）
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n 储蓄存款
n 定义
n 区分储蓄和储蓄存款，广义储蓄=投资=收 入-消费；狭义储蓄=储蓄存款
n 国内外差异
n 国外：政府、企业、个人
n 国内：专指居民存款，政府和企业不能成为 储蓄存款
n 确定客户需求，针对性 n 根据经营环境及自身特点，规划新项目 n 定价和促销
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存款工具定价
n 定价原则
n 既要满足客户需求，又要顾及银行利益
n 不同存款工具价格信息可沟通、可对比
n 利率，6月>3月，1年>6月，但1年-6月与6月 -3月的幅度要对应，不能差距悬殊
n 不可过分细分市场，损害某一市场的利益以 补贴另一市场
活期存款（demand deposit）S
n 定义 n 活期存款是没有确切期限，存户随时提取、转让， 在提取或支付时不需预先通知银行的存款。（要求 的准备金率高）
n 形式 n 支票存款账户、保付支票、本票、信用证，其中在 国外以支票存款最为普遍。
n 为什么？转账非提现，资金体系内流动，产生派 生存款。
n 是保持银行流动性的手段 n 积聚资金，满足贷款和提现、转账需求 n 决定盈利：1.负债成本和费用；2.银行不从事 直接生产，而收取利差，利润较低。
n 多负债！！
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二、银行负债的作用
n 是社会经济发展的强大推动力：把闲置资金 收集，在资金不变下增加生产资金。
n 根据人民银行统计，截至2012年底，Байду номын сангаас融机构 人民币负债1024067.5亿（存款917554.8亿）， 四大行467579.3（存款423872.9亿）
几种存款定价方法
n 以成本为基础，不考虑竞争等，优点不损害 某些细分市场，缺点计算复杂
n 成本加利润存款定价法
每单位存款服务的价格＝每单位存款服务的经营支出 ＋分配到银行存款的总支出 ＋售出每单位存款的计划利润
n 步骤： （1）确认每种资金来源的成本比率 （2）确认每一成本比率乘以每种资金来源占银行资 金的相对比重 （3）加总各项乘积，得出银行资金的加权平均成本
n 在6月9日除兴业银行与恒丰银行外的10家全国性股份制 银行又纷纷调高前一日刚公布的存款利率，部分存款的 上浮幅度还实现了对五大银行的反超
n 以北京银行、宁波银行为代表的部分大型城商行，除活 期存款利率上浮10%外，将大部分定期存款利率也上浮 10%。而大多数城商行（及农商行）则直接将所有类别 的存款利率均上浮10%。